Analyse Volatilité semaine 4

24.01.2010

Petit rappel :
La Volatilité historique est le résultat mathématique obtenu en prenant les cours de clôture du CAC40 et en annualisant l’écart type sur 30 jours.
La Volatilité implicite c’est un marché entre « teneur de marché » (des « zinzins « exclusivement »). Elle sert aussi pour « pricer » l’ensemble des options ou autres produits dérivés.

Ce sont donc deux choses « différentes » mais qui décrivent un le Passé et l’autre une anticipation de fluctuation (sachant que ce sont aussi- et surtout- des « vendeurs »).

Cependant l’analyse de ces « Volatilités » et des plus précieuses. C’est même « l’actif » le plus cher du marché, celui qui, si on connait son évolution donne celui des autres……… !!!